廣東汕頭-玩具產(chǎn)品擴產(chǎn)建設(shè)項目可行性研究報告案例

1、基本情況

近年來，隨著全球玩具市場整體穩(wěn)定增長、消費結(jié)構(gòu)升級，玩具市場迎來較大的發(fā)展機遇。為了順應(yīng)行業(yè)發(fā)展趨勢、推動公司發(fā)展戰(zhàn)略的實現(xiàn)、優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，本項目擬在已有場地進(jìn)行擴建，采購自動化、智能化水平較高的先進(jìn)設(shè)備和機器，以提升公司生產(chǎn)自動化及工藝水平，從而降低產(chǎn)品不良率、提高產(chǎn)品質(zhì)量和生產(chǎn)效率，最終穩(wěn)步提升公司利潤水平。

2、實施主體

本項目的實施主體為奧飛娛樂股份有限公司及其全資子公司。

3、實施進(jìn)度

項目計劃建設(shè)期為 24 個月，分兩個階段建設(shè)：第一階段為建筑工程施工期；第二階段為設(shè)備購置安裝、調(diào)試，新員工培訓(xùn)及整體工程驗收期。

4、投資概算

本項目總投資 35619.25 萬元，包括項目建筑工程費、設(shè)備購置費、工程建設(shè)其他費用、工程建設(shè)預(yù)備費、鋪底流動資金等。

5、經(jīng)濟(jì)效益評價

本項目稅后內(nèi)部收益率為 26.29%，靜態(tài)投資回收期為 5.55 年（稅后，含建設(shè)期），預(yù)期經(jīng)濟(jì)效益良好。

6、項目涉及的審批、備案事項

本項目于 2020 年 4 月 27 日取得了廣東省企業(yè)投資項目備案證，備案號為：2020-440515-24-03-031338。

本項目擬在公司現(xiàn)有廠區(qū)實施，不涉及新取得土地，已取得“粵（2016）澄海區(qū)不動產(chǎn)權(quán)第 0000316 號、粵（2016）澄海區(qū)不動產(chǎn)權(quán)第 0000317 號”不動產(chǎn)權(quán)證書。本項目環(huán)評手續(xù)尚在辦理過程中。

7、項目建設(shè)的必要性

（1）本項目的實施有利于填補玩具業(yè)務(wù)日益擴大的需求缺口

據(jù)中國海關(guān)總署公布的 2019 年 1-10 月數(shù)據(jù)顯示，中國玩具（玩具、電子游戲機及其零件、圣誕用品）出口貨值 2,754.49 億人民幣，相比去年同期增長18.27%，高于同期全國外貿(mào) 4.9%的出口增速。其中傳統(tǒng)玩具出口 1,802.5 億元人民幣，同比增長 32.2%。相比 2018 年 1-10 月，玩具行業(yè)的出口情況有所改善。國內(nèi)市場方面，中國玩具市場受益于消費升級，零售市場持續(xù)增長。根據(jù)Euromonitor 調(diào)研顯示，2019 年我國玩具零售規(guī)模約 837 億元，同比增加 5.93%。

預(yù)計 2020 年將進(jìn)一步保持 6%以上的增速，零售規(guī)?？蛇_(dá) 890 億元人民幣。世界經(jīng)濟(jì)保持平穩(wěn)發(fā)展，玩具產(chǎn)品消費力有望進(jìn)一步解放，將促進(jìn)我國玩具行業(yè)的進(jìn)一步發(fā)展。目前國內(nèi)國外玩具行業(yè)均保持增長態(tài)勢，基于我國較大的消費群體基數(shù)，可以預(yù)測未來玩具行業(yè)仍將存在較大的需求缺口。因此本項目的實施將有助于公司把握行業(yè)發(fā)展機會，提升公司玩具產(chǎn)品產(chǎn)能，以獲得更高的市場占有率，最終提高公司盈利能力。

（2）本項目的實施有利于進(jìn)一步提高產(chǎn)能、抓住行業(yè)增長點

近年來，玩具行業(yè)需求的穩(wěn)定增長為公司帶來成長機遇，但隨著終端消費者對玩具產(chǎn)品需求的不斷擴大，公司現(xiàn)有的生產(chǎn)線飽和度不斷增加，公司的部分玩具產(chǎn)品已面臨產(chǎn)能不足的情況。

公司產(chǎn)能不足的現(xiàn)狀與玩具市場海內(nèi)外需求的不斷擴張形成鮮明對比，生產(chǎn)能力的限制制約了公司未來的增量空間。為緊握行業(yè)增長，公司需要進(jìn)行產(chǎn)能的擴張及優(yōu)化，實現(xiàn)量質(zhì)齊飛、抓住時機做大做強。本項目從產(chǎn)線、設(shè)備等核心層面擴充了公司產(chǎn)能，為公司未來的成長賦能。

（3）打造爆品，優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，向市場提供更多優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品

近年來，公司持續(xù)貫徹“IP+全產(chǎn)業(yè)鏈”運營，始終以 IP 的開發(fā)、維護(hù)和升級為核心。其中，“IP+玩具”是公司玩具產(chǎn)品與競爭對手玩具產(chǎn)品差異化的重要體現(xiàn)，是公司在行業(yè)競爭中的核心優(yōu)勢和護(hù)城河。公司全面推行以客戶需求為中心的爆品戰(zhàn)略，擴充玩具品類，通過打造爆品開拓市場，擴大消費群體的年齡段，在存量市場中深挖增量業(yè)務(wù)。

公司經(jīng)過多年耕耘已積累下眾多優(yōu)質(zhì) IP 資源，通過“IP+玩具”模式為玩具業(yè)務(wù)賦能。本項目利用公司已有核心優(yōu)勢，擴大男孩潮流玩具、男孩英雄玩具、女孩玩具、學(xué)齡前動漫 IP 玩具、學(xué)齡前益智玩具和嬰童玩具系列產(chǎn)品及其升級產(chǎn)品的生產(chǎn)能力，持續(xù)加強公司在此領(lǐng)域的市場占有率并優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，向市場提供更多優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品。

（1）穩(wěn)定、多樣化的渠道資源為項目產(chǎn)能擴張?zhí)峁┝擞欣?/span>

公司自成立以來始終專注于玩具的設(shè)計、研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，長期為客戶提供玩具設(shè)備及服務(wù)，并與客戶建立了長期穩(wěn)定的合作關(guān)系，也奠定了公司在行業(yè)內(nèi)的市場地位。公司通過多年的拓展與積累，已打造出線上、線下在內(nèi)的全覆蓋式國內(nèi)外銷售渠道體系，銷售渠道廣闊。

公司產(chǎn)品遠(yuǎn)銷海內(nèi)外國家，營銷網(wǎng)絡(luò)覆蓋全球。公司每年也會對重要客戶進(jìn)行回訪，深挖客戶需求，推動公司業(yè)務(wù)進(jìn)一步擴大。此外，隨著短視頻、直播等新興“帶貨”運營模式的興起，愈來愈多的企業(yè)意識到基于大數(shù)據(jù)驅(qū)動的營銷及產(chǎn)品決策能為企業(yè)帶來潛在豐厚的投資回報并極大地提升爆品打造的成功率。此外，公司順應(yīng)行業(yè)發(fā)展趨勢，切入“帶貨”運營模式。

截至 2020 年 3 月 31 日，公司已與眾多知名達(dá)人形成合作，在抖音、快手、淘寶、小紅書等短視頻、直播平臺開始“帶貨”合作，預(yù)計未來也將成為公司重要的銷售渠道。通過該運營模式，公司能夠更高效地完成動漫及娛樂文化領(lǐng)域多業(yè)態(tài)并舉、全產(chǎn)業(yè)鏈覆蓋，進(jìn)而建立規(guī)模優(yōu)勢。

公司自身擁有良好的銷售渠道和穩(wěn)定的客戶資源，將為項目實施帶來較多的訂單，產(chǎn)生更大的經(jīng)濟(jì)效益，從而為該項目的產(chǎn)能擴張?zhí)峁┝擞欣巍?

（2）雄厚的設(shè)計實力為本項目的實施提供了技術(shù)保障

公司作為國家高新技術(shù)企業(yè)，建立了新產(chǎn)品、新技術(shù)和新工藝開發(fā)的創(chuàng)新體系。憑借在玩具制造業(yè)沉淀的 20 余年技術(shù)累積，公司積極將技術(shù)優(yōu)勢轉(zhuǎn)化為國家或行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，成立至今參與制定業(yè)內(nèi)多項國家、行業(yè)及地方級技術(shù)及安全標(biāo)準(zhǔn)。公司在產(chǎn)品研發(fā)方面具有豐富的經(jīng)驗，能夠快速響應(yīng)市場的發(fā)展需求。

公司在廣東省汕頭市建立的實驗室及檢測中心分別獲得了中國合格評定國家認(rèn)可委員會的實驗室認(rèn)可證書及達(dá)到 Hasbro Laboratory Accreditation Scheme 玩具檢測中心標(biāo)準(zhǔn)的檢測證書，且公司在美國建有玩具的研發(fā)中心為公司玩具的國際化及多樣化奠定了扎實的基礎(chǔ)。通過制定標(biāo)準(zhǔn)化的管理流程，公司將產(chǎn)品研究、產(chǎn)品開發(fā)、產(chǎn)品制造、組裝技術(shù)和自動化設(shè)備研發(fā)制造實現(xiàn)了規(guī)范化、程序化和標(biāo)準(zhǔn)化管理，降低開發(fā)制造成本，提高了生產(chǎn)效率和產(chǎn)品質(zhì)量。憑借多年來的制造研

發(fā)經(jīng)驗，強大的研發(fā)能力，公司已積累了強大的技術(shù)資源和強大的研發(fā)與創(chuàng)新能力，為本項目的順利實施及穩(wěn)定運行提供了技術(shù)保障。

（3）強大的 IP 創(chuàng)造能力為本項目實施提供內(nèi)容支撐

公司經(jīng)過多年發(fā)展已經(jīng)積累并成功打造多個知名 IP 產(chǎn)品，包括“超級飛俠”“喜羊羊與灰太狼”“萌雞小隊”“巴啦啦小魔仙”“鎧甲勇士”“貝肯熊”“巨神戰(zhàn)擊隊”“爆裂飛車”“颶風(fēng)戰(zhàn)魂”“火力少年王”等動漫影視 IP。公司旗下的“有妖氣原創(chuàng)漫畫夢工廠”是國內(nèi)知名的 UGC 原創(chuàng)漫畫平臺，平臺擁有原創(chuàng)優(yōu)質(zhì) IP“十萬個冷笑話”“鎮(zhèn)魂街”和“雛蜂”等。

除了自有優(yōu)質(zhì) IP 外，公司同時引進(jìn)重要的外部 IP 資源，如“小豬佩奇”“海綿寶寶”“睡衣小英雄”等，與國際重要的動漫制作商保持穩(wěn)定合作關(guān)系。強大的 IP 創(chuàng)造能力為本項目實施提供內(nèi)容支撐，并能夠保證產(chǎn)品長期暢銷，是公司的核心競爭優(yōu)勢。

（4）規(guī)范的人力資源管理制度為本項目提供持續(xù)性人才供給

公司依托“IP+全產(chǎn)業(yè)鏈”運營優(yōu)勢，憑借 20 余年行業(yè)累積中所逐步形成的規(guī)范化人力資源管理制度，持續(xù)吸引業(yè)內(nèi)優(yōu)秀的技術(shù)人才并已建立可持續(xù)創(chuàng)新的管理團(tuán)隊，從而為公司搭建了可持續(xù)發(fā)展的人才基礎(chǔ)。公司將根據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展需要，繼續(xù)加快推進(jìn)人員招聘及培養(yǎng)計劃，不斷增強人員儲備，為本次募投項目的順利實施提供堅實的人力供給基礎(chǔ)。